近日，因?yàn)橐豢罡哌_(dá)1.4億元的理財(cái)產(chǎn)品到期無(wú)法兌付，華夏銀行成為投資者和輿論關(guān)注的焦點(diǎn)。
華夏銀行“理財(cái)門”事件，再次考驗(yàn)了理財(cái)產(chǎn)品這一投資標(biāo)的安全性�！爱a(chǎn)品有風(fēng)險(xiǎn)，購(gòu)買須謹(jǐn)慎�！背舜婵睢�，可稱為最穩(wěn)健的銀行理財(cái)產(chǎn)品也頻頻曝出巨額虧損，甚至血本無(wú)歸。對(duì)此業(yè)內(nèi)人士表示，投資者必須重視銀行理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)。
銀行理財(cái)也要注意風(fēng)險(xiǎn)
近年來(lái)，火熱的理財(cái)產(chǎn)品曾令各家銀行收益頗豐，然而“成也蕭何敗也蕭何”，一旦理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)大幅虧損，銀行聲譽(yù)也將受損。一位不愿意透漏姓名的銀行人士認(rèn)為，關(guān)于華夏銀行理財(cái)產(chǎn)品到期無(wú)法兌付陷入“巨虧門”引起的爭(zhēng)議，凸顯了銀行在向投資者出售產(chǎn)品過(guò)程中引發(fā)的信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)，更為廣大投資者敲響了警鐘：必須重視銀行理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)。
據(jù)記者了解，部分投資者特別是一些老年人會(huì)將銀行理財(cái)產(chǎn)品與銀行儲(chǔ)蓄聯(lián)系起來(lái)，認(rèn)為銀行存款能保證本金并有一定收益，那么銀行銷售的理財(cái)產(chǎn)品只賺不賠，但實(shí)際并非如此。
“作為金融產(chǎn)品的重要組成部分，理財(cái)產(chǎn)品具備金融產(chǎn)品的基本屬性‘高盈利與高風(fēng)險(xiǎn)并存’，一般性規(guī)律同樣適用于理財(cái)產(chǎn)品。”業(yè)內(nèi)人士提醒，臨近年末，為應(yīng)付資金考核壓力，銀行在加大攬儲(chǔ)力度的同時(shí)，還將紛紛推出高收益的超短期理財(cái)產(chǎn)品。投資者在選擇理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，應(yīng)提高風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)做到明明白白投資，讓自己的血汗錢真正能夠?qū)崿F(xiàn)保值增值。
根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)偏好選擇理財(cái)產(chǎn)品
業(yè)內(nèi)人士建議，“消費(fèi)者購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品要根據(jù)自己的經(jīng)濟(jì)情況、風(fēng)險(xiǎn)偏好及對(duì)理財(cái)知識(shí)的了解程度量力而行�！睋�(jù)悉，按風(fēng)險(xiǎn)和收益特征給銀行理財(cái)產(chǎn)品分類，大致可分為保證收益型產(chǎn)品、保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品、非保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品。
據(jù)銀行相關(guān)人士介紹，保證收益型產(chǎn)品是指無(wú)論投資結(jié)果如何，到期銀行均須向投資者支付本金及固定收益的銀行理財(cái)產(chǎn)品。這類產(chǎn)品與存款的顯著區(qū)別在于嵌入了一個(gè)選擇性期限，即不允許客戶提前贖回資金，但銀行可以提前終止產(chǎn)品。同時(shí)，這類產(chǎn)品一旦成立，收益率就固定下來(lái)，即使在產(chǎn)品存續(xù)期間通貨膨脹率上漲、利率上漲，收益率也不會(huì)提高，所以，面臨著較大的利率風(fēng)險(xiǎn)。
保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品是指產(chǎn)品到期后，向投資者保證本金安全，本金以外的投資風(fēng)險(xiǎn)由投資者自擔(dān)的一類銀行理財(cái)產(chǎn)品。保證本金安全僅是針對(duì)持有到期或產(chǎn)品提前終止的情況而言，如果客戶提前贖回，則本金可能發(fā)生損失。因此，這種產(chǎn)品面臨著市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和匯率風(fēng)險(xiǎn)。
而非保本浮動(dòng)收益類產(chǎn)品指商業(yè)銀行根據(jù)約定條件和實(shí)際收益水平向投資者支付收益，并不保證投資的收益和本金安全的一類銀行理財(cái)產(chǎn)品，投資風(fēng)險(xiǎn)完全由投資者承擔(dān)。
業(yè)內(nèi)人士提醒投資者，“一般說(shuō)來(lái)，三類產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)由小到大為保證收益型產(chǎn)品、保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品、非保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品，但不能一概而論。如有的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品雖然采用的是保本浮動(dòng)收益型設(shè)計(jì)，但由于結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)不合理，零收益的可能性較大。而有的債券類產(chǎn)品雖然為非保本浮動(dòng)收益結(jié)構(gòu)，但其收益較穩(wěn)定，風(fēng)險(xiǎn)較小。”
